Microsoft Framework 3.5 распространяется сейчас в виде установочного пакета, который осуществляет связь с сайтом Microsoft и загружает все необходимые компоненты в процессе установки. Таким образом на время установки Вам необходимо обеспечить стабильное подключение компьютера к интернету.
Запустите файл установки dotNetFx35setup.exe. После выполнения распаковки файлов для установки, на экране отобразится следующее окно:

Примите условия лицензионного соглашения и нажмите "Установить". Далее пойдет процесс закачки компонентов с сайта Microsoft и вслед за ним процесс установки.

Дождитесь окончания этих операций. На экране вы увидите:

Нажмите кнопку "Выход". Установка Microsoft Framework завершена.